自第一家网贷平台拍拍贷2007年成立到现在，中国互联网金融刚好走过10年。

过去10年，网贷行业经历了由资本追捧带来的野蛮生长，到跑路、问题平台频现引发广泛质疑，再到监管跟进、行业整改、综合转型的几个阶段。

业内人士表示，随着监管的逐步落地，网贷行业良好的市场前景不断吸引传统金融机构、互联网巨头、大型企业等积极布局，推动了金融行业的变革。

从狂飙突进到合规经营

2007年～2011年，这一阶段的互联网金融以信用借款为主，平台多为互联网公司，全国的网络借贷平台大约发展到20家左右，活跃的平台不到10家。

随着新一代智能手机的普及，从2011年开始，中国网民数量进入快速增长期，也带动了网贷行业的发展。2011年～2012年这一阶段，一些具有线下放贷经验的民间公司开始关注网络并尝试开设P2P网贷平台。

2013年～2014年，这一时期网贷平台从240家左右增加到600家左右，P2P平台的竞争日渐激烈，相关风险也在不断积聚。

2014年以后是网贷行业以规范监管为主的政策调整期，但在监管尚未密集出台时，网贷陷入野蛮生长的困境。更严重的是，少数抱着“捞一把就走”侥幸心理的“伪P2P”也混迹网贷圈，打着网贷旗号，行集资诈骗之实。

2016年，监管政策陆续出台，大力扶持合规运营的网贷平台。同时也重拳打击“伪P2P”的集资诈骗行为，加速网贷行业正本清源。数据显示，截至2016年底，正常运营的平台数为2448家，相比2015年减少了985家。

但在经历了风风雨雨后，整个行业仍在不断发展。网贷之家的数据显示，截至今年7月底，网贷行业历史累计成交量突破5万亿元大关，达50781.99亿元;网贷行业贷款余额增至10897.08亿元。

互联网金融带来哪些改变?

网贷之家研究中心总监于百程对记者表示，网贷平台肩负普惠金融的使命而出生，其有利于提升金融服务质量和效率，为金融业的发展提供了新思路。

“互联网金融与传统金融机构相互补充、相互促进，其能够通过互联网创新，有效解决传统金融与实体经济因信息不对称、知识不对称、服务不对称造成的中小微企业融资难、融资贵等问题，实现资源的优化配置，让资金流向最需要的企业，从而激发实体经济活力。”91金融CEO许泽玮说。

开鑫金服总经理周治翰则表示，P2P网贷的出现，首先是降低了理财门槛。“P2P网贷投资正好补全了银行理财门槛高，期货、外汇、股市等安全性难以预估的缺陷，满足了工薪族理财需求，降低了理财花费的时间与精力。”

此外，P2P网贷的出现，也弥补了个体户和中小企业融资难和借款预期利率高的问题，缩减了民间高利贷的生存空间，同样也减少了民间暴力催收事件的发生。

互联网金融下半场该向哪发力?

业内人士指出，互联网金融行业从2016年整改至今，行业的整顿已进入下半场，各具体整改项目逐步清晰，实力不强、无法达成整改项目的小弱平台将被淘汰出局。

周治翰指出，金融科技是下一个发力点，但不能过度炒作。“大数据、区块链、人工智能都是当下金融科技领域非常火的概念，但还处于探索研究阶段。为了行业长远健康发展，互联网金融从业机构应拒绝过分炒作概念，脚踏实地利用最新的科技提高风控水平，合规经营，提升客户体验服务。”

于百程则表示，普惠金融的价值定位，决定了网贷发展仍需往实体产业回归。因此，网贷行业和实体产业的深度融合市场巨大，无论是实现企业客户投融资需求的互联网化、个性定制化，还是发挥互联网高效便捷的优势，都大有可为。

狐狸金服相关负责人则表示，由于P2P平台没有放贷资质，受限于信息中介身份，收入仅为服务费、管理费等，盈利空间有限。而互联网小额贷款的业务功能就要强大很多，包括办理小额贷款、票据贴现等众多业务。互联网小额贷款领域或将成为兵家必争之地。